günlük bülten - Global Menkul Değerler

global.com.tr

GÜNLÜK BÜLTEN

444 0 321

Piyasa Verileri B o rs ala r

K a pa n ış

İ MK B 100

56,692

D ow Jo n e s

11,296

S& P 500

1,186

B o ves p a

57,624

09 Eylül 2011 D eğ .(% ) V ad e li İş lem ler

Ka p an ış

2 .63 V O B E n de ks

D e ğ .(% ) P a ra P iy . 3.63 D o lar / TL

69 .300

-1 .04 V O B D o lar

0.17 Fa iz

1 .777

-1 .06 V O B 3 0 Aç ık Po z isy on

1 90,742 E u ro / D o la r

1 .80 D ola r A çık P oz is yo n 0 .05 F u t. D o w Jon .

Ka p an ış

97,553 D o lla r I n de x

D AX

5,408

N ikk ei

8,738

-0 .63 F u t. S &P 5 0 0

1 ,186

0.02 A lt ın (O n s )

Ş a n g ay

2,491

-0 .31 F u t. D A X

5 ,348

-1.08 D ö viz S e p eti

Önemli Gelişmeler

0.10 Br en t P etr ol

11 ,304

D eğ .(% )

1.7 702

0.07

7.81

- 0.76

1.3 905

0.15

7 6.22

- 0.03

11 4.78

0.57

1,87 0.60

0.02

2.1 165

- 0.05

Piyasa Stratejisi

ABD Başkanı Barack Obama, ülkesinin ulusal bir krizle yüz yüze olduğunu belirterek, vergi indirimi ve kamu harcaması içeren 447 milyar dolarlık yeni istihdam paketini açıkladı. Dün Minnesota'da konuşan FED Başkanı Bernanke, FED'in toparlanmakta zorlanan ABD ekonomisine daha fazla destek sağlamak için araçları olduğunu bildirdi. Ancak Bernanke, FED'in Eylül ayı içinde bu araçları kullanmaya hazırlanıp hazırlanmadığı konusunda bilgi vermedi.

Küresel piyasalar için belirsizlik ortamı devam ediyor. Dün Avrupa Merkez Bankası Başkanı Trichet’in Avrupa ekonomileri için çizdiği olumsuz tablonun ardından, FED Başkanı Bernanke’nin de açıklamaları da istenileni vermedi, beklentiler FED’in 20-21 Eylül’deki toplantısına ötelendi. Piyasaların beklendiği diğer önemli bir gelişme Obama’nın açıklayacağı ekonomiyi teşvik paketiydi. Paket 300 milyar dolarlık beklentilerin üzerinde açıklandı ancak paketin istihdamı artırmak konusunda yetersiz kalabileceği endişeleri, paketin olumlu etkisini sınırladı. Bugün G7 Maliye Bakanları toplantısı gerçekleştirilecek olup, toplantıda küresel krizin etkileri değerlendirilecek. Kriz ortamında bugüne kadar, dünyanın en önemli yedi ekonomisinin oluşturduğu G7 grubunun, küresel mali kriz için şu ana kadar ortaya koydukları işbirliğinin yetersiz kaldığı gözönüne alındığında, toplantıdan piyasaları memnun edecek somut kararların çıkması beklenmemelidir.

Avrupa Merkez Bankası Trichet, Euro Bölgesi için artan risklere rağmen yılın ikinci yarısında ekonomik büyümenin ılımlı şekilde süreceğine, ancak bölgede ekonomik görünüme Yabancı raporlarının Türkiye tavsiyeleri sonrasında İMKB son bir haftada yönelik risklerin aşağı yönlü olduğunu ve bu durumun %5,09 yükselişle dünyada en hızlı yükselen borsa olurken, ay başından bu yüksek belirsizliğe yol açtığını kaydetti. yana MSCI gelişmekte olan ülkeler endeksinin %5,79 üzerinde performans gösterdi. İMKB bu bir haftalık yükselişi ile birlikte MSCI gelişmekte olan Expansion gazetesinin verdiği bilgiye göre İspanya'nın banka endeksleri ile son 3 aylık farkı tamamladı. Yılbaşından bu yana ve son bir yeniden sermayelendirme fonu FOBR, zor durumdaki tasarru yıllık ortalamalara bakıldığında %14-24 aralığında hala bir iskonto var. Uzun süredir iskontolu olan, İMKB kurun da etkisi ile iskontosu arttı. bankası Novacaixagalicia'ya sermayesini artırması ve yeni Yurtdışı piyasalarda risklerin arttığı dönemde, yabancılar daha iskontolu minimum sermaye yeterlilik zorunluluğunu karşılaması için gelişmekte olan ülkelere yöneldi. Avrupa’da sorunlar devam edecek, bu ayın sonunda 2.5 milyar Avro enjekte edecek. türbülans sürecek. Euro/Dolar paritesi İspanya’da yaşanan olaylardan bu yana ilk kez Dolar lehine döndü. 2011 yılında gelişen piyasalarda önemli Çin'de enflasyonun ana göstergesi olan Tüketici Fiyatı fonlar çıkmış ve tahvillere yönelmişti. Gelişmiş ülkelerde büyümeye yönelik Endeksinin Ağustos ayı itibarıyla yıllık bazda yüzde 6,2 sorunlar nedeniyle oradaki fonları tekrar gelişen piyasalara yönelebilir ama olduğu bildirildi. Enflasyon oranı geçen ayki 0,3 baz puanlık şu anda görüleceği üzere sadece Türkiye’de yansıması var. Not artırımı dedikodularına rağmen işlem hacmi en fazla 2.1 milyar TL oldu. İşlem gerilemeye rağmen halen hükümetin yıl sonu için belirlediği hacminin bu kadar sınırlı olmasının nedeni, yerli yatırımcılar not artırımına yüzde 4'lük hedefin uzağında bulunuyor. ve yaşanan yükselişinin kalıcığına inanmıyorlar. Bu seviyelerde işlem hacmi 2,5-3 milyar TL olmadığı taktirde inandırıcılık sağlanamayacaktır.

İMKB Stratejisi

VOB Stratejisi

İMKB, 54.916-56.691 aralığında hareket etti ve %2,63 yükseliş ile 56.691 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi. İşlem hacmi 2,17 milyar TL seviyesindeydi. 56.000 direnci üçüncü denemede geçildi. 56.000 ilk destek, 54.000 ikinci destek ve tek direnç 58.000 oldu. 2,5-3 milyar TL işlem hacmi görülmeden 56.000-58.000 aralığında kalması zor.

İMKB 30 gösterge kontrat 66.300-69.400 aralığında hareket ederken, 1,77 milyar TL işlem hacmi ile 69.300 seviyesinden kapandı. 67.70068.000 ara dirençleri artık ana destek haline geldi. 69.400 ve 72.700 olarak dirençler sıralanmakta. 68.000-69.400 bandında güne başlandıktan sonra, 69.400’ün geçilmesi durumunda 72.700 yeni hedef olacaktır.

Yurtdışı Piyasalar ABD Başkanı Obama’nın ekonomiyi teşvik için açıklayacağı istihdam paketinin etkisiyle küresel piyasarda hakim olan ılımlı hava, Yunanistan’ın Euro Bölgesi’nden ihracının görüşüldüğü yönünde çıkan spekülasyonlar ile dağıldı. Ardından ABD’De açıklanan işsizlik başvurularındaki artış ve Avrupa Merkez Bankası Başkanı Jean-Claude Trichet'nin Euro Bölgesi'nde ekonomik görünüme ilişkin aşağı yönlü riskler bulunduğunu açıklaması ile piyasalardaki baskıyı artırdı.

Açıklanacak Ekonomik Veriler Tarih

Saat

Ülke

Dönem

Açıklanacak Veri

Beklenti

Önceki

9 Eylül

09:00

Almanya

Ağustos

TÜFE(Final)

-0.1%

-0.1%

Cuma

10:00

Türkiye

Temmuz

Sanayi Üretimi(TÜİK)

17:00

+4.6%

+6.7%

ABD

Temmuz

Toptan Stoklar

+0.8%

+0.6%

17:30

Türkiye

Ağustos

Hazine Nakit Dengesi

-2.1MLR

1

Şirket Haberleri • ANELE – Anel Elektrik, Azerbaycan'da şube açılması ile ilgili tescil işlemlerini tamamladığını duyurdu. • ITTFH – Şirketin iştiraki Adese Alışveriş Merkezleri Ticaret A.Ş., sermayesini 21.182.801 TL den 30.000.000 TL'ye çıkarmaya, ihraç edilecek 8.817.199 TL nominal değerli hisselerin halka arzı için gerekli işlemleri başlatmaya ve Sermaye Piyasası Kurulu'na başvurmaya karar vermiştir. Söz konusu halka arzda Şirketin sahip olduğu 1.322.579 TL nominal değerli Adese Alışveriş Merkezleri Ticaret A.Ş hissesinin kısmen veya tamamen ek satış yolu ile satış ve/veya ödünç işlemine konu edilmesine karar verilmiştir. • KRDMD – Şirket, Irak Demir Yolları ile 30 bin tonluk ray sözleşmesi yapma aşamasına geldiğini belirtti. • TBORG – Şirket, dünyanın en büyük premium alkollü içecek üreticisi olan Diageo firmasının prestijli bira markası konumundaki GUINNESS birasının Türkiye'ye ithalatına ilişkin sözleşme imzaladı. • ULKER – Kurumsal Yönetim İlkeleri'ne uyum çerçevesinde, tüm hisse senedi sahiplerinin dağıtılan kardan eşit oranda fayda sağlamalarının temin edilmesi amacıyla; Temettü imtiyazına sahip 22.171 adet nama yazılı intifa senetlerinin iptal edilmesi, sermayeyi temsil eden ve yine temettü imtiyazı bulunan A ve B Grubu hisse senetlerinin de temettü imtiyazlarının kaldırılmasına ilişkin Şirket ana sözleşmesinde gerekli değişikliğin sağlanması amacıyla; ana sözleşme tadil metni onayı için SPK'ya müracaat edildiği bildirildi.

Günlük Hisse Önerileri Kapanış

Kısa Vadeli Alım Aralığı

Kısa Vadeli Satım Aralığı

Stop-loss

Beta

ANELT

1.01

0.99-1.01

1.06-1.08

0.93

0.97

BIZIM

22.55

22.35-22.45

22.85-23.00

20.75

0.75

MGROS

15.15

14.85-14.95

15.40-15.50

14.05

1.08

PRKME

3.00

2.96-2.98

3.08-3.11

2.80

1.22

RYSAS

1.03

1.00-1.02

1.07-1.09

0.96

1.03

SASA

1.63

1.60-1.62

1.67-1.70

1.47

1.13

Hisseler

Haftalık Hisse Önerileri (05 Eylül – 09 Eylül) Düşük Riskli Porföy Önerilerimiz

Agresif Porföy Önerilerimiz

Hisse

KV Alış Fiyatı

KV Satış Fiyatı

Potansiyel Prim

Hisse

KV Alış Fiyatı

KV Satış Fiyatı

Potansiyel Prim

AKSA

4.00

4.32

8.00

AEFES

19.25

20.85

8.31

BIMAS

54.00

57.75

6.94

ASELS

7.24

7.68

6.08

PRKME

2.80

3.10

10.71

BAGFS

140.00

155.00

10.71

TAVHL

6.90

7.42

7.54

MNDRS

0.71

0.80

12.68

TTKOM

7.80

8.56

9.74

KOZAA

4.22

4.52

7.11

* Kv alış/satış fiyatları hafta başında belirlenmekte ve hafta boyunca değişiklik göstermemektedir.

Global Yatırım Fonları

FON GETİRİSİ Aybaşına Göre

Fon Adı A Tipi

Bugünkü Değeri (TL)

Yılbaşına Göre

TL

$

TL

$

Değişken Fon

14.01601

3.78%

2.97%

-22.77%

-32.50%

Karma Fon

0.033735

2.04%

1.24%

-7.14%

-18.83%

Kar Payı Fon

0.011268

1.29%

0.49%

-22.69%

-32.43%

Aktif Strateji Fon

0.036157

1.80%

1.00%

-2.93%

-15.16%

Piri Reis Fon

0.299508

1.03%

0.23%

-6.38%

-18.17%

Çocuğumun Geleceği

0.008613

3.96%

3.14%

-16.20%

-26.76%

Değişken Fon

0.091787

3.27%

2.46%

-24.06%

-33.63%

Likit Fon

0.052009

0.26%

-0.53%

4.07%

-9.04%

Tahvil Bono Fon

1.006046

0.27%

-0.51%

2.98%

-9.99%

B Tipi

Bu yayında yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup yalnızca bu bilgilere yönelik yorumları iletmek amacıyla hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan Global Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Bu yayında yer alan görüş ve düşüncelerin Global Menkul Değerler A.Ş. yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. Global Menkul Değerler A.Ş. yayında adı geçen şirketlerin menkul kıymetini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmeti verebilir. Bu yayın, Global Menkul Değerler A.Ş.’nin izni olmadan kopyalanamaz ve/veya dağıtılamaz; bilgisayar sistemlerine aktarılamaz. © 2011 Global Menkul Değerler A.Ş.

2